Фактическая волатильность на основе прошлых данных (HV).
Что такое историческая волатильность?
Историческая волатильность (Historical Volatility, HV) это фактическая Волатильность актива, рассчитанная по прошлым ценовым данным. Формула: стандартное отклонение дневных логарифмических доходностей за N дней, умноженное на квадратный корень из 252 для аннуализации. Обычно используется окно 20 или 30 дней. Измеряется в процентах годовых.
Интерпретация значений
Основная валютная пара EUR/USD в спокойные периоды имеет HV около 5-8%, в кризисы (2008, 2020) поднимается до 15-20%. GBP/USD обычно на 2-3% выше из-за Brexit-эффектов. USD/JPY примерно 8-10%. Экзотическая пара и USD/RUB могут превышать 30% годовых, а в шоковые периоды уходить к 50-60%. Сравнение текущей HV с долгосрочным средним показывает: рынок сейчас спокойнее или нервнее нормы.
HV против подразумеваемой волатильности
HV это прошлое, Подразумеваемая волатильность (IV) это ожидания будущего из цен опционов. IV значительно выше HV значит рынок ждёт всплеска (перед FOMC, выборами). IV ниже HV рынок ждёт затишья. Для ретейл-трейдера HV полезна при подборе Стоп-лосс и расчёте размера через Калькулятор размера позиции.
Связанные термины
Волатильность
Мера амплитуды ценовых колебаний. Высокая волатильность = большие движения и риски.
Подразумеваемая волатильность
Ожидаемая волатильность, заложенная в цену опционов (IV).
Средний истинный диапазон (ATR)
Индикатор волатильности, показывающий средний диапазон цены за период.
Полосы Боллинджера
Канал волатильности: средняя линия (SMA) ± 2 стандартных отклонения.
Готовы торговать в реальном счёте?
XM Group.Наш выбор для начинающих. Регулируется CySEC, ASIC и FSA, минимальный депозит 5 долларов, доступны микролоты.
75.33% розничных CFD-счетов теряют деньги при торговле с этим брокером.