Phân tích mối quan hệ giữa các thị trường: tiền tệ, cổ phiếu, trái phiếu, hàng hóa.
Intermarket Analysis là gì?
Intermarket Analysis (phân tích liên thị trường) là phương pháp nghiên cứu mối quan hệ giữa bốn thị trường chính: tiền tệ (forex), cổ phiếu, trái phiếu, và hàng hóa (commodities). Các thị trường không hoạt động độc lập mà ảnh hưởng lẫn nhau theo Tương quan (Correlation) nhất định. Hiểu intermarket giúp trader dự đoán hướng di chuyển của tiền tệ dựa trên diễn biến ở thị trường khác. Phương pháp này được phổ biến bởi John Murphy trong cuốn "Intermarket Analysis."
Mối quan hệ chính
USD ngược hướng Vàng (Gold / XAU) (USD mạnh = vàng yếu, thường đúng 70-80%). AUD/USD cùng hướng giá hàng hóa (Commodity Currency). USD/CAD ngược hướng Dầu thô WTI (dầu tăng = CAD mạnh = USD/CAD giảm). Yield trái phiếu Mỹ 10 năm tăng = USD mạnh (vốn chảy vào Mỹ hưởng lợi suất). S&P 500 tăng = Risk-On = AUD, NZD mạnh, JPY yếu. S&P 500 giảm = Risk-Off = JPY, CHF, vàng mạnh. Copper/Gold Ratio tăng = kinh tế tốt = risk-on.
Intermarket cho trader Việt Nam
VND có Tương quan (Correlation) với: giá hàng hóa nông sản (Việt Nam xuất khẩu gạo, cà phê, thủy sản), VN-Index (vốn ngoại vào chứng khoán hỗ trợ VND), và Nhân dân tệ (Chinese Yuan) (đối tác thương mại lớn nhất). Trader Việt Nam nên kiểm tra trước khi giao dịch: VIX (VIX), giá vàng, yield trái phiếu Mỹ 10 năm, và S&P 500 futures. Nếu tất cả chỉ risk-on, mua AUD/JPY hoặc NZD/USD. Nếu risk-off, mua vàng hoặc bán AUD/USD.
Thuật ngữ liên quan
Tương quan (Correlation)
Đo mức độ hai cặp tiền di chuyển cùng hoặc ngược chiều. Giá trị -1 đến +1.
Phân tích kỹ thuật (Technical Analysis)
Phân tích thị trường bằng biểu đồ giá, mô hình và chỉ báo. Không xem yếu tố kinh tế.
Phân tích cơ bản (Fundamental Analysis)
Phân tích thị trường bằng dữ liệu kinh tế, chính sách ngân hàng trung ương, yếu tố vĩ mô.
Sẵn sàng giao dịch thật?
XM Group.Lựa chọn của chúng tôi cho người mới. Được quản lý bởi CySEC và ASIC, nạp tối thiểu $5, hỗ trợ micro lot.
75.33% tài khoản CFD bán lẻ bị thua lỗ khi giao dịch với nhà cung cấp này.